*🇷🇺*$CBOM МКБ отчитался за 9 месяцев. Результаты под давлением

📊 МКБ опубликовал финансовые результаты по МСФО за 9 месяцев 2024 г.

🔆 Чистый процентный доход: 85,9 млрд руб. (+2% год к году (г/г))
🔆 Чистый комиссионный доход: 9 млрд руб. (-26% г/г)
🔆 Чистая прибыль: 28,1 млрд руб. (-42% г/г)

👀 Подробнее

✔️ Чистая прибыль по итогам 9 месяцев 2024 г. снизилась на 42% г/г до 28,1 млрд руб. Ключевая причина снижения финансового результата банка — отрицательная переоценка портфеля ценных бумаг на фоне ужесточения денежно-кредитной политики Банка России. По состоянию на 30 сентября 2024 года 82% портфеля ценных бумаг находились в Ломбардном списке, публикуемом ЦБ РФ. Дополнительное давление на прибыль оказали отчисления в резервы и снижение доходов по валютным операциям.

😀Рентабельность собственного капитала и активов по итогам отчетного периода составили 12,5% и 0,8% соответственно.

😀Отчисления на создание резерва по долговым финансовым активам по итогам 9 месяцев 2024 г. составили 23,1 млрд руб., что соответствует стоимости риска на уровне 110 б.п.

😀Чистый процентный доход за отчетный период составил 85,9 млрд руб., рост на 2,4% г/г происходит на фоне роста кредитного портфеля преимущественно корпоративных клиентов. Чистая процентная маржа банка составила 2,5%.

😀Чистые комиссионные доходы за 9 месяцев 2024 г. составили 9,0 млрд руб.

😀Операционные расходы остались на том же уровне и составили 28,4 млрд руб., основными статьями расходов являются расходы на персонал и административные расходы.

@Invest_Pulse

🏪 OZON
**Потенциальная доходность
до 27.57%

Срок достижения идеи - 12 ноября, 2025
Текущая цена: 3 203₽
Цена закрытия позиции: 4 100₽**

✔️Драйверы:
⏺Выручка за 9М2024 выросла на 35% г/г.
⏺Доходы от рекламы выросли за 9 месяцев на 92% г/г и составляют ≈ 22% от общей выручки.
⏺Рост финтех направления c маржинальностью по чистой прибыли ≈ 29%.
⏺Рост числа заказов +48%

📌 Мнение:позитивно оцениваем результаты компании, отмечая существенный рост финтех направления (c маржинальностью по чистой прибыли ≈ 29%), а также выходом EBITDA по всей группе в положительную зону, открываем идею покупать с таргетом 4100 рублей за акцию.

@Invest_Pulse

*💩 *МВИДЕО. Предсмертные конвульсии
✉️Вышел короткий пресс-релиз за 9 месяцев у компании МВИДЕО

Что в пресс-релизе ?

❌GMV. Вырос всего на 8%! А это даже не выручка! Ужасный результат при такой инфляции и открытии новых магазинов.

💩Долг. Тема долга особо не поднимается, но я напомню: компания отдала на процентные расходы 16.5 млрд за 1 полгода 2024 года. Из-за этого каждый акционер получил убыток в 58 рублей на акцию

👀В целом все в отчете закономерно, если хотя бы немного читать прежние отчеты и соотносить 2+2, то можно было не вляпаться в это ''добро''.

📍Конец близок

💬Господин Заботкин говорил о том, что неэффективные компании нужно банкротить! Мвидео - это первый кандидат на это, и никто его спасать не хочет. Да и зачем? Капитала тут не осталось, поэтому держатели бондов должны быть готовы к неприятным сюрпризам в любой момент!

🔖Вывод: ужасная акция, ловить тут нечего. Почти уверен, что через пару лет компания прекратит свое существование в текущем виде. И это нормально для ритейлеров. Проиграл конкуренцию? Значит отправляйся в небытие!@Invest_Pulse

🧬 Идея на покупку акций ПАО ИВА $IVAT
😀Цель: 220 руб.
😀Стоп-приказ: 198 руб.

💻Технический анализ

Цена оттолкнулась от сильного уровня поддержки. При объеме позиции в 5% и выставлении стоп-заявки на уровне 198 руб. риск на портфель составит 0,1%. Соотношение прибыль/риск составляет 4,57.

💻Фундаментальный фактор

☎️ IVA MCU — российская программная платформа видеоконференцсвязи, разработанная компанией-резидентом ОЭЗ «Иннополис» IVA Technologies (ПАО «ИВА»).

🔼Выручка IVA Technologies за 9 месяцев 2024 года выросла на 52% год к году и составила 1,4 млрд руб. Доход от реализации ПО и лицензий увеличился на 51%. Выручка от оказания услуг сервисного обслуживания выросла более чем в 2 раза и достигла 300 млн руб. Число заказчиков выросло на 32%, до 562 клиентов, а количество компаний-партнеров, занимающихся продажами продуктов IVA Technologies, выросло на 36%.

@Invest_Pulse

⛽️ ЛУКОЙЛ: фаворит нефтегаза РФ?

✅ ЛУКОЙЛ держится очень уверенно. Причины тому есть, и главная — девальвация рубля.

📉 Нефть уже не такая дорогая, и этот фактор я бы не брал в расчет. Если на выборах выиграет Трамп, то он активно будет способствовать дальнейшей коррекции цен. Поэтому единственный вариант зарабатывать нашим нефтеэкспортерам через слабость рубля.

‼️ Положение ЛУКОЙЛа при этом можно назвать наиболее удачным из всей нефтегазовой отрасли РФ — все благодаря стабильным дивидендам, да еще и вполне щедрым. Регулярный положительный денежный поток сейчас желает каждый разумный инвестор.

@Invest_Pulse