🇺🇸В четверг был опубликован отчет по изменению темпов роста ВВП в США за третий квартал текущего года. Фактические данные превысили и без того оптимистичный прогноз аналитиков, увеличив вероятность повышения ключевой процентной ставки ФРС. Ведь неожиданно сильный рост экономики позволит американскому регулятору не только поднимать ставку, но и удерживать её длительное время на высоком уровне. Ведь инфляция всё ещё значительно превышает целевой уровень в 2%. Всё это оказало давление на ключевые фондовые индексы, усилив распродажи. Медвежьи настроения на рынке акций указывают на снижение аппетита к риску, что в свою очередь способствует увеличению спроса на защитные активы.

*📊*Время защитных активов?Когда речь идет о защитных активах, в первую очередь многие инвесторы и трейдеры думают о золоте и гособлигациях, но не следует забывать и о долларе США. Среди профессиональных инвесторов не редко можно услышать фразу «выйти в кэш». Она обозначает продажу, как правило рисковых активов, в пользу доллара США. К примеру, продажа акций. Учитывая крайне нестабильную геополитическую ситуацию в мире, спрос на рисковые активы снижается, продолжая оказывать поддержку американской валюте. И хотя доллар США не демонстрирует устойчивого роста, ему удаётся удерживаться в близи максимальных значений текущего года.

*📊*Золото – пытается удержать позицииАналогичная ситуация на рынке драгметаллов. Золото продолжает консолидироваться вблизи достигнутых максимумов, но спрос над областью сопротивления 1980 – 1985 долларов за унцию остаётся очень слабым. Дело в то, что для дальнейшего роста, который вероятней всего завершиться обновлением исторического максимума, необходим очень сильным бычий фундаментальный фактор. Очевидно, что изменение доходности гособлигаций США или же общего изменения ситуации в экономики США недостаточно для реализации бычьего сценария. Для этого необходимо дальнейшее ухудшение ситуации на Ближнем Востоке. Именно поэтому надеемся на стабилизацию ситуации в регионе и как следствие распродаж на рынке драгметаллов.

*💸*Биткоин не может подняться выше $35000Смещаясь на рынок криптовалют, обращу внимание на схожесть ситуации. Биткоин продолжает испытывать на прочность технический уровень сопротивления у отметки в 35000 долларов. Но без появления ожидаемого инвесторами одобрения заявки на создание биткоин-ETF, риск обвала крупнейшей криптовалюты увеличивается ежедневно. Ведь последняя волна роста была спровоцирована появлением информации о том, что тикер управляемого фонда компанией BlackRock, под названием ETF iShares Bitcoin Trust, прошел листинг. По сути, финансовый гигант BlackRock уже полностью готов к запуску инвестиционного фонда и джет лишь официального разрешения от Комиссии по ценным бумагам и биржам США. Но если же в ближайшие дни этого разрешения не будет, инвесторы могут начать фиксировать прибыль по ранее открытым длинным позициям, что спровоцирует волну распродаж.

📄Анонс событий

🛢Увеличение запасов нефти в США

Начнем обзор с текущей ситуации на рынке энергоресурсов. Опубликованный отчет Министерством Энергетики США зафиксировал увеличение запасов нефти практически на 1,4 миллиона баррелей, при этом также отмечено небольшое увеличение резервов бензина. Несмотря на умеренное увеличение запасов, цена на нефть американского сорта WTI вернулась выше отметки в 85 долларов за баррель. Заметим, что восстановление стоимости нефти произошло достаточно оперативно, что свидетельствует о готовности покупателей к формированию более существенного восходящего тренда. Следовательно, появление более мощного фундаментального стимула может стать катализатором для устаноления устойчивого восходящего тренда.

✅Распродажи на фондовом рынке

Смещаясь на фондовый рынок США, обратим внимание на неожиданный обвал крупнейших игроков, что послужило возврату в красную зону ключевых фондовых индексов. В то время как Microsoft превзошла прогнозы аналитиков, Google не оправдала их ожиданий, в результате чего акции Microsoft выросли примерно на 4% в начале торговой сессии в США, в то время как акции Google упали более чем на 8%. Также в отрицательной зоне торговались акции таких гигантов как Amazon и Meta.
*🇺🇸*Инвесторы не спешат покупать доллар США

Распродажи на фондовом рынке указывают на снижение интереса к риску, что в свою очередь часто сопровождается ростом доходности гособлигаций США. Вчерашние распродажи не стали исключением, подтолкнув доходность долговых инструментов значительно выше установленных недавно минимумов. Тем не менее спрос на американскую валюту остался умеренным и это при том, что отчет по строительному сектору сложно назвать плохим, он скорее нейтральный. Ведь продажи нового жилья увеличились, в то время как число выданных разрешений на строительство немного уменьшилось. Поэтому появление бычьего фундаментального фактора может спровоцировать очередную волну роста американской валюты.

💸BTC цепляется за отметку в $35000

А теперь перейдем к рынку криптовалют. Так как инвесторы всё ещё не получили официального подтверждения от Комиссии по ценным бумагам и биржам о предоставлении разрешения на создание биткоин-ETF, спрос на крупнейшую криптовалюту остаётся умеренным. На данный момент это критически важно для покупателей, ведь промедление с одобрением заявки от BlackRock может спровоцировать достаточно сильную волну распродаж. В то время как одобрение этой заявки способно оказать очень сильную поддержку рынку биткоину и остальным криптовалютам.

📄​26.10.2023 Обзор рынка

1️⃣IBM превосходит оценки. Генеральный директор говорит, что ставка на AI окупается.
компания находится в гораздо лучшем положении с точки зрения свободного денежного потока.

2️⃣Акции Boeing падают. Результаты были удивительно плохими.

3️⃣Продажи новых домов в США подскочили, несмотря на ставки по ипотеке.

4️⃣«Золотой век» ископаемого топлива подходит к концу.
Международное энергетическое агентство предупредило, что глобальный спрос на ископаемое топливо подойдет к пику уже в этом десятилетии на фоне перехода экономики к экологически чистым энергетическим механизмам.

5️⃣Чистая прибыль Meta за 9 месяцев подскочила на 35% - до $25,1 млрд.

6️⃣Курс доллара на сегодня 93,91 руб., курс евро - 98,50 руб.

📄Курсы валют на вечер 20.10.2023

✅Курс рубля

🇺🇸 USD/RUB 95.3200 (-1.78%)
🇪🇺 EUR/RUB 101.072 (-1.38%)
🇹🇷 TRY/RUB 3.4058 (-1.83%)
🇬🇪 GEL/RUB 35.3692 (-1.83%)
🇰🇿 KZT/RUB 0.1990 (-1.71%)
🇦🇲 RUB/AMD 4.2174 (+1.91%)
🇧🇾 BYN/RUB 28.9874 (-1.84%)
🇦🇿 AZN/RUB 56.2800 (-1.39%)
🇨🇳 CNY/RUB 13.0284 (-1.82%)

✅Валютные пары

🇪🇺 EUR/USD 1.0592 (+0.08%)
🇬🇧 GBP/USD 1.2153 (+0.07%)
🇨🇭 CHF/USD 1.1214 (-0.06%)
🇯🇵 JPY/USD 0.0067 (0.0%)
🇨🇳 CNY/USD 0.1367 (-0.07%)

✅Популярные криптовалюты

🔸 Bitcoin USD 29576.922 (+2.79%)
🔸 Ethereum USD 1607.7738 (+2.47%)
🔸 USDT: 97.7751 (лучший курс, по которому возможно купить)
🔹 Litecoin USD 63.5232 (+2.77%)
🔹 XRP USD 0.5207 (-0.44%)
🔹 Dogecoin USD 0.0599 (+1.7%)
🔹 GMT 0.6263 (-2.72%)
🔹 Solana 26.5132 (+5.86%)
🔹 TON 2.1
🔹 GST 0.023 (-2.54%)
🔹 BNB 212.8388 (+0.73%)
🔹 GST_BSC 0.0385 (-0.26%)

💸Обзор рынка криптовалют

✅На текущей неделе большинство ведущих цифровых активов пыталось расти: BTC торгуется в районе 29300.00 (+7,1%), ETH находится у отметки 1590.00 (+4,2%), USDT — в районе 1.0008 (+0,1%), BNB — в области 213.0 (+1,5%), а XRP — на уровне 0.5100 (+1,0%). Общая капитализация рынка выросла до 1,11 трлн долларов, а доля BTC увеличилась до 49,8%.✅Криптовалютный рынок начал развивать положительную динамику в понедельник после сообщения о том, что Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) не будет обжаловать августовское решение суда о неправомерности отказа преобразования траста GBTC от компании Grayscale Investments в биткоин-ETF. Повышение продолжилось на фоне сообщения от агентства Cointelegraph, согласно которому SEC одобрила заявку на запуск биткойн-ETF от iShares, подразделения компании BlackRock, однако вскоре выяснилось, что это не соответствует действительности, что вызвало коррекцию котировок большинства ведущих цифровых активов. Тем не менее, в настоящее время большинство инвесторов возобновило покупки: эксперты считают, что последние данные свидетельствуют о вероятности скорой смены позиции американских чиновников и разрешении запуска новых криптовалютных продуктов для институциональных инвесторов, но сроки изменения риторики неизвестны: некоторые аналитики полагают, что одобрение создания биткойн-ETF может случиться в начале 2024 годе, а генеральный менеджер Galaxy Digital Майк Новограц рассчитывает, что это случится до конца года. Согласно расчётам аналитической компании CryptoQuant, в случае одобрения спотового биткоин-ETF курс BTC сможет вырасти до 73,0 тыс американских долларов, а его капитализация — подняться на 155,0 млрд долларов. В настоящее время дополнительную поддержку рынку оказывает вчерашнее выступление главы ФРС США Джерома Пауэлла, который не подтвердил возможность дальнейшего повышения ставок, хотя и признал, что инфляция все ещё высока, и её снижение потребует дальнейшего замедления экономики.

✅На этой неделе стало известно о подаче прокуратурой штата Нью-Йорк иска против компаний Gemini Trust, Genesis Global и Digital Currency по обвинению в мошенничестве с вовлечением 230,0 тыс инвесторов на общую сумму более 1,0 млрд долларов при помощи стейкинговой программы Earn. Корпорации вводили клиентов в заблуждение, заявляя, что продукт является низкорисковым. В случае вынесения обвинительного приговора организаторы должны будут выплатить крупные штрафы, возместить потери инвесторов, кроме того, суд может запретить их менеджменту заниматься любым бизнесом, связанным с торговлей ценными бумагами.

✅Ситуация на рынке криптовалют остаётся сложной: на следующей неделе котировки основных цифровых активов могут консолидироваться или возобновить снижение.

📄Ситуация на рынках и общий новостной фон

🏛🇺🇸Глава ФРС США, Джером Пауэлл, оставил предстоящее заседание Комитета по открытым рынкам без интриги. Не могу сказать, что она была, ведь ещё вчера мы говорили о том, что ФРС не поднимет процентную ставку первого ноября. А теперь и сам Джером Пауэлл подтвердил это, пытаясь убедить инвесторов в готовности поднять ставку в декабре. Он вновь сделал акцент на всё ещё высокой инфляции. Поэтому отсутствие явных проблем на рынке труда в США может открыть путь к ещё одному повышению в этом году. Тем не менее инвесторы не слишком верят в готовность американского регулятора повышать ключевую процентную ставку. Вероятней всего следующее решение будет зависеть не столько от внутреннего состояния экономики США и отдельных её секторов, сколько от геополитической ситуации в мире. Ведь именно этот фактор повлиял на текущее решение и, по сути, вынудил главу ФРС за ранее предупредить рынки об отсутствии дальнейшего ужесточения монетарной политики.

*🕯*Нервозность на финансовых рынкахТот факт, что глава Федрезерва пытается успокоить инвесторов становится очевидным после анализа ценового графика индекса S&P500. Это так называемый индекс широкого рынка и вчера он начал торги крайне нестабильно. Буквально за несколько часов он обвалился на более чем на 35 долларов, затем за час вырос на 40 и опять обвалился на 60 долларов. Причина всем известна – это военный конфликт на Ближнем Востоке, который может расширяться географически, втягивая новые страны. Это действительно негативный сценарий для рисковых активов, которыми являются акции и конечно же фондовые индексы.

*⚠️*Бегство от рискаРаспродажи на фондовом рынке подкрепляются наличием крайне выгодной альтернативы в виде государственных облигаций США. Напомним, что доходность десятилетних бумаг приближается к отметке в 5%, в то время как более краткосрочные облигации, к примеру с погашением через 4 или 6 месяцев, торговались с доходностью выше 5.5%. Учитывая текущий уровень неопределенности, этот инвестиционный инструмент становится всё более привлекательным, переманивая инвесторов с более рисковых рынков. Высокая доходность гособлигация США также оказывает поддержку американской валюте, в особенности в парах с валютами развивающихся стран. Вероятней всего эта тенденция будет оставаться актуальной ещё длительное время.

*📊*Золото движется к историческим максимумамПродолжая говорить о явной неприязни к риску, нельзя забывать о рынке драгметаллов. Золото приближается к историческим максимумам, подтверждая преобладание панических настроений на финансовых рынках. Тем не менее, потенциал для роста ещё достаточно большой, особенно учитывая полнейшее отсутствие каких-либо предпосылок к завершению военного конфликта на Ближнем Востоке. Но в то же время необходимо понимать, что инвесторы могут начать фиксировать прибыль по открытым ранее длинным позициям. Ведь золото уже подорожало более чем на 140 долларов с момента нападения на Израиль 7 октября.

📄12.10.2023 Обзор рынка

1️⃣Профсоюз United Auto Workers в среду закрыл крупнейший завод Ford в мире, остановив производство прибыльных пикапов. 8 700 членов профсоюза на заводе Ford по производству грузовых автомобилей в Кентукки объявили забастовку. Завод Ford по производству грузовых автомобилей в Кентукки, его самое прибыльное предприятие, приносит 25 миллиардов долларов годового дохода, что составляет примерно шестую часть мировой автомобильной выручки компании.

2️⃣Интернет-компании Google, Amazon и Cloudflare заявляют, что они пережили крупнейшую из известных интернет-атак типа "отказ в обслуживании" (DDos), и бьют тревогу по поводу нового метода, который, как они предупреждают, может легко вызвать широкомасштабные сбои. Google сообщила в своем блоге, что всего за две минуты одной такой атаки "было сгенерировано больше запросов, чем общее количество просмотров статей, о которых сообщила Википедия за весь сентябрь 2023 года"

3️⃣Основные индексы Уолл-стрит закрылись ростом после неспокойной сессии среды.

4️⃣Китай сэкономил в этом году почти 10 миллиардов долларов за счет рекордных закупок нефти у стран, находящихся под западными санкциями. Поставки из России, Ирана и Венесуэлы составляют 25% импорта Китая.

5️⃣Цены на нефть снизились после того, как Саудовская Аравия заявила, что работает с региональными и международными партнерами над предотвращением эскалации, и подтвердила свои усилия по стабилизации нефтяных рынков.

7️⃣ Курс рубля к валютам

🇺🇸 USD/RUB 97.2903 (-2.90%)
🇪🇺 EUR/RUB 106.500 (+2.60%)
🇹🇷 TRY/RUB 3.5070 (-2.94%)
🇬🇪 GEL/RUB 36.2410 (-3.07%)
🇰🇿 KZT/RUB 0.2045 (-2.72%)
🇦🇲 RUB/AMD 4.0596 (+2.43%)
🇧🇾 BYN/RUB 30.4905 (+5.01%)
🇦🇿 AZN/RUB 57.2971 (-2.87%)
🇨🇳 CNY/RUB 13.3271 (-3.08%)

📄 Главное на вечер 11.10.2023

🇺🇸**Соединённые Штаты Америки

Американский доллар укрепляется по отношению к иене, слабеет к фунту и имеет смешанную динамику в паре с евро.**

Сентябрьские индекс цен производителей снизился с 0,7% до 0,5% в месячном исчислении, меньше прогнозируемых 0,3%, и вырос с 2,0% до 2,2% — в годовом относительно предварительных оценок в 1,6%. Таким образом, оптовая инфляция в стране увеличилась больше, чем ожидалось, что может способствовать усилению потребительского индикатора и повлиять на дальнейшие действия ФРС США. Пока что многие чиновники регулятора сменили «ястребиную» позицию на более осторожную: так, президент Федерального резервного банка (ФРБ) Миннеаполиса Нил Кашкари заявил, что в увеличении стоимости заимствований больше нет необходимости, поскольку рост доходности долгосрочных казначейских облигаций позитивно повлияет на замедление роста инфляции. Подобного мнения придерживается и глава ФРБ Атланты Рафаэль Бостик, который отметил, что не ожидает начала рецессии в национальной экономике, а председатель ФРБ Сан-Франциско Мэри Дейли сообщила, что в настоящее время риски слишком сильного или недостаточного ужесточения монетарной политики примерно равны.

🇪🇺**Еврозона

Евро укрепляется по отношению к иене, слабеет по отношению к фунту и имеет смешанную динамику в паре с американским долларом.**

Сентябрьский немецкий индекс потребительских цен остался на уровне 0,3% в месячном исчислении и снизился с 6,1% до 4,5% — в годовом, при этом гармонизированный показатель скорректировался с 0,4% до 0,2% и с 6,4% до 4,3%, оправдав прогнозы аналитиков. Инфляция и в Германии, и в еврозоне в целом ослабевает, но достижение ею целевого уровня 2,0% может занять несколько лет, как ожидает большинство европейских домохозяйств. Согласно опросу Европейского центрального банка (ЕЦБ), большинство респондентов считает, что через 12 месяцев средний рост показатель в странах блока составит 3,5%, а через три года — 2,5%. Сегодня были опубликованы негативные прогнозы от правительства Германии: чиновники рассчитывают, что национальная экономика в этом году сократится на 0,4% из-за высокой потребительской инфляции, роста цен на энергоносители и слабой международной торговли.

📄11.10.2023 Обзор рынка*1️⃣*Рынок в стадии определения направления*2️⃣*Акции HP растут на фоне уверенного прогноза прибыли и повышения дивидендов.
Компания по производству персональных компьютеров и принтеров представила как долгосрочный прогноз роста, так и оценки на 2024 финансовый год, которые соответствовали или превосходили оценки.

*3️⃣*Акции малых растущих компаний потерпели крах. Время начинать покупать.Более высокая доходность облигаций, главная причина краха акций малых растущих компаний, вряд ли сильно вырастет, что приведет к восстановлению сектора.

*4️⃣*Золото снова в игре.
Цены на золото отошли от 7-месячного минимума в понедельник после усиления спроса на этот актив-убежище в разгар конфликта на Ближнем Востоке.

*5️⃣*Биткоин столкнулся с непреодолимой стеной.
Уже несколько дней биткоин находится ниже основной зоны сопротивления, состоящей из психологического порога $28 000, 100- и 200-дневных скользящих средних на уровнях $28 030 и $28 050, а также нескольких бывших крупных пиков и впадин в районе $28 500.

*6️⃣*Курс доллара на сегодня 100,09 руб., курс евро - 106,29 руб.

💸Bitcoin возможен рост на 31765$.